MBA em Finanças

First Step

• Cenários Econômicos
  O ambiente sócio econômico das organizações. Inter-relação entre modelos econômicos e conjuntura. Indicadores de conjuntura econômica: evolução recente. Política Econômica: orientação, articulação e consequências; suas diferentes dimensões. A Conjuntura Internacional: reflexos na Economia Brasileira.

• Matemática Financeira
  Juros Simples. Desconto. Juros compostos. Transformação de taxas. Taxas nominais, efetivas e reais. Taxa over. Taxa de desconto x juros. Valor presente. Valor Futuro. Séries de pagamento finitas, antecipada e postecipada. Perpetuidades. Perpetuidades crescentes. Sistemas de amortização. Utilização de calculadoras financeiras. Introdução à Modelagem no Excel.

• Metodologia de pesquisa
  Conceito de ciência e critérios de cientificidade. Pesquisa em Finanças. Etapas básicas da pesquisa. Tipos e "designs" de pesquisa. Como elaborar projetos de pesquisa, artigo científico e monografias.

• Métodos Quantitativos Aplicados a Finanças
  Introdução aos Métodos Quantitativos. Rudimentos de Estatística; probabilidades e suas distribuições; a quantificação da incerteza. medidas de tendência central e de dispersão; a média e o desvio padrão; a curva normal. O problema da indução; Popper e o método hipotético-dedutivo. Distribuições de probabilidade e intervalos de confiança; o nível de significância dos testes estatísticos. A associação entre variáveis; correlação e regressão. Testes de diferença de médias (t e ANOVA). Variância e covariância; matrizes de covariância e suas operações. Uso avançado do EXCEL para procedimentos estatísticos (geração de números aleatórios, testes de hipóteses, análises de matrizes de covariância).

Corporate

• Análise das Demonstrações Financeiras
  Estrutura das demonstrações contábeis Análise das demonstrações contábeis. Avaliação financeira do desempenho empresarial. Aspectos estruturais da avaliação de desempenho.

• Custos para tomada de decisão
  Cadeia de valor e de posicionamento estratégico. Custeio por Absorção e Problemas Complexos na Alocação de Custos Indiretos em Empresas Industriais e na Prestação de Serviços. Custeio Variável. Produção Contínua e Produção por Ordem. A Relação Custo-Volume-Lucro. Target Costing como ferramenta para formação de preços com base no mercado. Casos Práticos

• Decisão de Financiamento e Governança Corporativa
  Governança Corporativa, mercado e valor da empresa. Funding e Finance. O financiamento com capital próprio e com capital de terceiros. O efeito da alavancagem no valor da Empresa. Determinação do custo Médio Ponderado de Capital e o estudo da estrutura ótima de capital. A Teoria da Irrelevância e Pecking Order na estrutura de capital da empresa. Custos de agência oriundos da Alavancagem. Assimetria de informações entre gestores e acionistas e seus efeitos na estrutura de capital.

• Gestão Financeira de Curto Prazo
  Definição de Capital de Giro e sua Relação com as Principais Decisões Financeiras. Modelos de Administração do Capital de giro: modelo tradicional, por meio do ciclo financeiro, e modelo Fleuriet, pela análise da necessidade de capital de giro e efeito tesoura. Administração do disponível. Fluxo de Caixa. Contas a pagar e contas a receber. Alavancagem. Planejamento Financeiro de Curto Prazo.

• Orçamento de capital e análise de projetos e empresas
  Avaliação de Projetos; Fluxos de Caixa; Medidas de valor; Problemas com as medidas; Considerações de risco; Taxa de desconto; Incorporação de risco; Avaliação de Empresas; Tipos de avaliação; fluxos de caixa; valores terminais; Modelos de avaliação: WACC x APT; Empresas não negociadas em bolsa; noções de opções reais

Banking

• Gestão bancária – produtos e serviços
  Mudanças e inovações ocorridas na indústria bancária desde o século 20. Transferência de risco. Performance versus adequação de capital em instituição financeira. Gerenciamento de capital. Gerenciamento de riscos em instituições financeiras. Produtos financeiros (ativos e passivos). Serviços bancários. Derivativos. Funding. Os acordos da Basiléia. Arcabouço regulatório local.

   
• Mercado de capitais
  O mercado de capitais contextualizado no fluxo financeiro das organizações e na intermediação financeira. Classificação dos mercados e os intermediários financeiros. Produtos financeiros de aplicação e captação. Ipo´s e emissão de títulos. Mercados de Ações e Debêntures. O mercado de capitais como oportunidade de investimento para pessoas físicas. Avaliação de Investimento em Ações: análise fundamentalista e gráfica. Aspectos da Governança Corporativa no Mercado de Capitais. As certificações em Finanças.

• Derivativos
  Conceitos dos diferentes derivativos financeiros, sua utilização na gestão financeira, e as estratégias de aplicação. Introdução aos Produtos e ao Mercado de Derivativos: O que são derivativos, importância dos derivativos, tipos de derivativos, operações com derivativos.

• Gestão de risco e de carteiras
  Apresenta os conceitos e práticas da gestão de riscos financeiros visando fornecer ferramentas para o processo de decisão. Apresenta as medidas de risco mais tradicionais em finanças: O modelo CAPM; O Processo de Diversificação de Portfolios; A Teoria de Portfolios; A métrica Value at Risk; os índices de performance de Sharpe; Previsão de Dados Financeiros; Geração de Cenários Alternativos. Apresenta as ferramentas para a formação de carteiras de investimento.

Hands On

• Seminários em Finanças
  Temas contemporâneos em finanças; inovações financeiras, Fintechs, Criptomoedas, Crowdfunding, Open Banking e novas resoluções e leis para o SFN Sistema Financeiro Nacional.

• Jogos de Empresas
  Permite ao aluno exercitar a integração entre os diversos conceitos de gestão, vivenciando-os em um ambiente simulado e controlado, ao mesmo tempo em que estimula o espírito competitivo e a dinâmica de trabalho em grupo.

• Metodologia Científica
  Tipos e "designs" de pesquisa. Como elaborar projetos de pesquisa, artigo científico e monografias.

• Trabalho de conclusão de Curso
  Elaboração de trabalho prático ou acadêmico em área de interesse do aluno, com orientação de um professor.

• Opcional na Universidade Nova de Lisboa